Poul Trade Forum: Статистика последовательностей на XO

провел на досуге небольшое исследование, выкладываю предварительные результаты. Возможно, для многих здесь это пройденный этап, но я только начинаю копать американский рынок и мне некоторые закономерности показались интересными.

Методика построения последовательностей : берем данные для 300 акций из Russell 3000 (минутки с 2001 по 2007 год) и строим XO по ценам закрытия этих минуток.
Гэпы выбрасываются, т.е. если по результатам нового минутного бара нужно нарисовать два и больше крестика или нолика - не рисуем ни одного. Методика спорная - к стыду своему не знаю, каковы традиционные способы обработки гэпов. Это позволяет практически исключить влияние "левых" данных, но зато может искажать картину на быстрых и резких движениях, когда между двумя закрытиями минут цена проходит несколько боксов.

Исследовалась вероятность появления следующего крестика или нолика после серии N крестиков или ноликов. Результаты таковы:

для бокса в 0.1%
картина практически симметричная для крестиков и для ноликов. Вероятность продолжения "серии" из одного крестика или нолика = 50.9%,
вероятность противоположного - 49.1% соответственно.
для двух X или O вероятность продолжения около 55.5%
для трех = около 56%
для четырех = около 56.5%
вероятность растет практически монотонно со слабыми флюктуациями, и достигает 65% для серии в 22 элемента. Дальше количество встретившихся на истории серий меньше 100, поэтому не будем их рассматривать.

для бокса в 1%
вероятность продолжения серии из одного элемента = 50.3%
из двух = 53.5%
и т.п. монотонный рост до 60% на серии в 14 элементов. Здесь появляется отличие, статистическая значимость которого под вопросом (для каждого случая исследовалось всего по 200 серий) :
для 14 крестиков вероятность появления 15-го составляет около 50%
для 14 ноликов вероятность появления 15-го - около 60%

для бокса в 3%
вероятность продолжения серии из одного элемента = 48.1% для ноликов и 48.7% для крестиков
из двух : 50.7% и 53% соответственно
из трех : 50.3% / 52.5%
из четырех : 51% / 52.3%
из пяти : 49.9% / 53%
...
из девяти: 54% / 49% (вероятности неожиданно меняются местами)

для бокса в 5%:
серия из одного: 47.8% для ноликов / 49.8% для крестиков
из двух : 50% / 52.7%
из трех : 49.7% / 52.4%
из четырех: 49.5% / 50.9%
из пяти: 50.3% / 50.27%
из шести: 47% / 48%
из семи: 51.6% / 53.9%
из восьми: 58.7% / 46.6%

(на картинке, конечно, смотреть было бы удобнее - сделаю после более тщательных исследований, если будет интерес).

Какие напрашиваются выводы:
1. персистентность рынка гораздо ярче выражена на мелких движениях, чем на крупных
2. после движения на 1 бокс вероятность разворота почти всегда чуть выше, чем продолжения (т.к. это всегда возврат к уровню сопротивления)
3. персистентность движения вверх выше, чем движения вниз, до определенного предела, за которым - наоборот (паника на очень сильных провалах).
4. после 6 последовательных движений на 5% в любую сторону более вероятен разворот, чем продолжение тенденции.

приветствуется конструктивная критика, толкование полученных данных, советы по методике обработки гэпов и направлению дальнейших исследований. Пока в планах - проверка вероятностей продолжения сценариев для неоднородных последовательностей (типа OXXOO), разбиение бумаг на группы по биржам, по капитализации, по ликвидности, по цене.